中金公司近日收到中国证监会《立案告知书》。10月14日，该公司股价收跌7.95%，居A股券商板块跌幅第一，盘中一度跌停

标点财经、投资时间网研究员 田文会

10月14日，中国国际金融股份有限公司（下称中金公司，601995.SH）盘中一度跌停，最终股价收于36.81元、收跌7.95%，居A股券商板块跌幅第一，而当天券商板块收涨0.17%。该公司股价大跌或因10月11日晚上公告收到中国证监会《立案告知书》。

据中金公司公告，因涉嫌上海思尔芯技术股份有限公司（下称思尔芯）首次公开发行股票保荐业务未勤勉尽责，2024年9月25日，中国证监会决定对中金公司立案。此前，思尔芯已因在证券发行文件中编造重大虚假内容等被中国证监会处罚。

此外，9月29日，中国证监会北京监管局还因薪酬管理制度不健全等决定对中金公司采取出具警示函的行政监管措施。

业绩方面，今年上半年，中金公司营业收入同比降28.26%，大于同期券商行业营收降幅，归母净利润同比降37.43%。业绩下降主要因利息净收入亏损同比扩大94.27%、手续费及佣金净收入同比降26.45%。其中，经纪业务手续费净收入、投资银行业务手续费净收入均同比下降。

此前，随着券商板块大涨，该公司股价曾连续四个交易日涨停，并于10月8日最高涨至42.47元，较9月23日收盘价上涨48.08%。   

标点财经、投资时间网研究员就上述证监会立案、业绩下降等问题向中金公司发送了沟通提纲，截至发稿未收到回复。

因保荐业务违规被证监会立案

在券商股成为市场焦点的当口，中金公司收到了中国证监会的《立案告知书》。

10月11日，中金公司公告，该公司收到中国证监会《立案告知书》。根据《立案告知书》，因中金公司涉嫌思尔芯首次公开发行股票保荐业务未勤勉尽责，根据相关法律法规，2024年9月25日，中国证监会决定对中金公司立案。该公司将积极配合中国证监会的相关工作，并严格按照监管要求履行信息披露义务。

中国证监会官网信息显示，2023年12月18日，证监会已决定对思尔芯处以400万元罚款，以及对6位相关自然人罚款。

2021年8月24日，思尔芯披露《首次公开发行股票并在科创板上市招股说明书》(下称《招股说明书》)申报稿。2022年7月26日，思尔芯撤回科创板发行上市申请，次日，上交所决定终止其发行上市审核。

经查明，思尔芯及相关人员存在以下违法事实：思尔芯在公告的证券发行文件中编造重大虚假内容，其《招股说明书》第六节“业务与技术”、第八节“财务会计信息与管理层分析”涉及财务数据存在虚假记载，2020年虚增营业收入合计1536.72万元，占当年度营业收入的11.55%，虚增利润总额合计1246.17万元，占当年度利润总额的118.48%。

上交所官网2021年8月发布的思尔芯招股书显示，中金公司是其保荐机构和主承销商。

据中国证监会官网信息，思尔芯案系新《证券法》实施以来，发行人在提交申报材料后、未获注册前，证监会查办的首例欺诈发行案件。

中国证监会称，实行注册制，绝不意味着放松质量要求，在把选择权交给市场、强化市场约束的同时，审核把关和法治约束也将更加严格。

中国证监会表示，将压实发行人信息披露责任和中介机构“看门人”责任。坚持“申报即担责”，对于涉嫌存在重大违法违规行为的，发行人和中介机构即使撤回发行上市申请，也要一查到底。

今年6月11日，上交所也因上述违规决定对思尔芯予以5年内不接受发行人提交的发行上市申请文件的纪律处分，对6位自然人予以纪律处分。

中金公司投行业务方面，据半年报，今年上半年，该公司投资银行业务手续费净收入为12.81亿元，同比降35.69%。其中，证券承销与保荐业务净收入同比降52.37%，大于同期证券行业证券承销与保荐业务净收入同比降幅。

今年上半年，中金公司A股首次公开发行主承销金额为15.71亿元，同比降93.07%；A股再融资发行主承销金额为86.55亿元，同比降82.7%。同期，A股IPO融资规模同比下降84.5%，A股再融资规模同比下降73.4%。

此前，中金公司投行业务收入已连降两年。2021年—2023年，该公司投资银行业务营业收入同比增速分别为11.87%、-13.72%、-40.30%。

近日，中国证监会北京监管局还决定对中金公司采取出具警示函的行政监管措施。经查，中金公司薪酬管理制度不健全、薪酬相关信息披露存在错误、人员任职管理和信息报送存在问题，反映出该公司未能有效实施合规管理，违反了相关规定。该局称，中金公司应引以为戒，认真查找和整改问题，建立健全内部控制制度，切实提升合规管理水平。    

上半年业绩下降

业绩方面，中金公司今年上半年营收和净利润双降，且营收降幅大于券商行业。

今年上半年，中金公司营业收入为89.11亿元，同比降28.26%，大于同期券商行业营业收入9.44%的降幅；归母净利润为22.28亿元，同比降37.43%。

营业收入中，利息净收入亏损同比扩大，手续费及佣金净收入同比下降，投资收益与公允价值变动损失合计同比略降。

其中，利息净收入为-8.14亿元，上年同期为-4.19亿元，亏损同比扩大94.27%。主要原因为：境内融券业务平均规模较2023年上半年下降导致利息收入减少；境外业务规模下降，导致相关融资融券利息收入减少。

手续费及佣金净收入为47.08亿元，同比降26.45%。主要是证券经纪业务及投资银行业务手续费及佣金收入减少。其中，经纪业务手续费净收入为17.7亿元，同比降29.14%。由于经纪业务手续费净收入减少，该公司同期财富管理分部营业收入同比下降15.23%。今年上半年末，中金公司财富管理总客户数较上年末增长13.66%，但客户账户资产总值较上年末下降4.17%。

投资收益与公允价值变动损失合计为42.62亿元，同比降3.75%。主要是交易性金融工具及衍生金融工具的收益净额同比降15.10%，其中，权益投资部分同比降34.35%。

资料来源：中金公司公告